Fee Billing Faux Pas: How Advisors Lose Money Without Realizing It With Guest Lacey Shrum [Episode 286]

The Perfect RIA

Nội dung được cung cấp bởi Matthew Jarvis & Micah Shilanski, Matthew Jarvis, and Micah Shilanski. Tất cả nội dung podcast bao gồm các tập, đồ họa và mô tả podcast đều được Matthew Jarvis & Micah Shilanski, Matthew Jarvis, and Micah Shilanski hoặc đối tác nền tảng podcast của họ tải lên và cung cấp trực tiếp. Nếu bạn cho rằng ai đó đang sử dụng tác phẩm có bản quyền của bạn mà không có sự cho phép của bạn, bạn có thể làm theo quy trình được nêu ở đây https://vi.player.fm/legal.

27d ago 33:02

MP3•Trang chủ episode

In financial advising, leaving money on the table isn't just a rookie mistake—it's a potential career killer. Matthew Jarvis and Lacey Shrum from Smart KX dive deep into the treacherous waters of advisor fee billing, exposing the hidden pitfalls that can sink even the most well-intentioned financial professionals.

Imagine this: an advisor ends up behind bars, not for financial fraud, but for a simple Excel billing error. It sounds like a cautionary tale, but it's a real-world warning about the dangers of manual fee calculations. The episode reveals how seemingly innocuous billing practices can lead to significant risks, from unintentional overbilling to accidentally shortening your bottom line.

The discussion goes beyond mere number-crunching, addressing the psychological hurdles advisors face when implementing fee changes. It's not just about the math—it's about understanding the true value of your work and communicating that value to clients.

Fee Billing Faux Pas: How Advisors Lose Money Without Realizing It With Guest Lacey Shrum [Episode 286]

Resources in today's episode:

- Matt Jarvis: Website | LinkedIn - Lacy Shrum: Website | LinkedIn

769 tập

#Trading #Business News #Business #Financialadvisor #Financialplanner #Growmypractice #Matthew Jarvis & Micah Shilanski #Matthew Jarvis #Micah Shilanski #News #RIA